编者按:中心化还是去中心化, 这是一个天人交战的纠结问题;中心化, 又大又深; 去中心化, 又浅又灵活;嘴巴不老实, 身体不诚实; 是谁成就了谁, 又是谁让谁更舒服; 

你的稳定币被冻结了

USDC背后发行公司Centre已经将一个持有100,000 USDC的以太坊地址列入黑名单, 意味着该地址中的USDC是无法移动的,作为可组合性闻名的DeFi自然是受牵连, 比如MakerDAO系统中有一部分是和USDC挂钩的, 而交易的时候MakerDAO是要和USDC合约互动的, 有了黑名单, 这个互动就会收到限制。 

所以, MakerDAO也会成为黑名单的联动的一部分。 

不要问为什么关闭你的地址, 问就是一个理由, 我是BigBrother。 

说到中心化, USDT更是逃不了嫌疑, Tether已经将39个价值数百万美元的以太坊地址列入黑名单:

继续追问, MakerDAO也逃不了干系, Michael Anderson提到, 他不投资DAI的原因也是他认为MakerDAO是一个中心化实体控制的, 他们可以冻结那些资产, 所以他更愿意投资Synthetix, 声称Synthetix更加去中心化。 

点击阅读: 持有100,000 USDC的地址被列黑名单, 重燃 DeFi 中心化问题?00有币, 你可以做皇帝

过去, 皇帝可以治理一个国家, 企业家可以治理一个公司, 而今天持币的用户们可以治理全球的DeFi项目。

这诞生了一个名词: 协议政治家(protocol politician), 他们的职责有:1) 监管特定协议的治理过程2) 定期发起提案3) 对受争议的事件进行投票, 并以证据来支撑他们的投票

政治家不是白做的, 首先席位有限, 稀缺本身就是一种价值, 更重要的是自身的影响力衍生的更多无形价值。 同时, DeFi也越来越多的比例的收入赋给协议的治理, 所以, 不差钱。 

当前领先的政治协议家: 

  • 媒体: DeFi Rate和Bankless 
  • 咨询公司:Gauntlet
  • 应用平台:Dharma、PoolTogether和InstaDapp
  • 意见领袖:Kain Warwick和Ric Burton
  • 风险基金:a16z、Polychain和IDEO CoLab

点击阅读: 趋势 | DeFi 协议政治家的生活00DeFi与其他应用的不同点

碳链价值在近期的一篇文章汇总提到, 在区块链领域国外投资者和中国投资者的布局有一个大的不同, 国外在早期主要锁定或者专注的是两个领域,一个是公链,另一个就是金融领域。 

理由是, 总体来看, 区块链是一种“效率较低”的技术, 适合做高价值的事情, 所以大规模的Dapp的应用并不适合,而DeFi的出现也是一个证明, DeFi的性能可以低一些, 但是每字节承载的价值很高。 

进一步, 比特币也可以被认为本身就是一种DeFi, 基于这些去中心化的货币, 可以衍生出后来的去中心化稳定币、交易所、借贷市场等应用。

另外, DeFi近期的爆火和其他题材的火爆还有一个不同, 就是DeFi是经历了一个有效的积累之后交出了一份满意的答卷, 得到大家的认可, 而其他题材更多是先写白皮书吹牛逼, 然后上线后一地鸡毛, 两种方式对比起来确实让人唏嘘不已。 

点击阅读: DeFi沉思录:历史、中国与未来

DeFi来临的时候, 中心化交易所在干什么以及起什么作用

1、强上DeFi代币2、面向DeFi小白用户, 傻瓜式传统操作入口接入DeFi, 降低DeFi的门槛3、和DeFi项目深度合作, 将传统的资源和社区注入DeFi项目, 深度参与DeFi项目孵化和建设4、弥补DeFi交易深度不足的问题5、资产融合, 交易所可以将自身资产带入DeFi6、交易所自身加大在DEX的建设, 与公链和DeFi展开竞争

点击阅读: 别傻了,交易所才是DeFi最后的大赢家

浓眉大眼的BTC正在加速涌入以太坊怀抱 

作为价值存储的BTC现在也不淡定了, 之前手里有比特币, 感觉手里拿的是黄金, 而黄金的流动性是有限的。 DeFi领域各种风骚的激励操作让这个浓眉大眼的BTC爷爷也蠢蠢欲动, 恨不得要立即扑倒DeFi。

当前以太坊上的BTC基本被WBTC和renBTC垄断, 接近80%。

而以太坊对BTC的吸引力核心来自于可观的收益, 尤其是近期的流动性挖矿。 虽然当前总体BTC在以太坊的比例还是很低, 但是长期的趋势会是如何, 让我们拭目以待。 

点击阅读: 观点 | BTC 成为以太坊引力井的首个“受害者”

Curve: 稳定币版本的Uniswap

Curve 目前的锁仓量总价值超过7千万美金, 远远超过第三名的Bancor。 

Curve自身是专注于稳定币的DEX, 那么为何近期稳定币的DEX发展如此迅猛呢?

有几个原因:1) 稳定币自身需求爆发增长2) 稳定币日趋多元化, 所以有各个稳定币之间兑换的需求3) 流动性挖矿推波助澜

Curve上流动性提供者的收益包括: 交易费用、利息、代币奖励。

点击阅读: Curve:成绩与颜值形成鲜明对比的DEX

ETH不能捕获DeFi的价值怎么办?

区块链领域比较爱提一个词, 叫价值捕获, 就是怎么获利的问题, 比如你好了我跟着好, 那就是我捕获了你的价值, 你好了, 我没有跟着好, 那就不开心了。 

当前DeFi狭义来说就是以太坊上的DeFi, 几乎和其他生态没什么关系, 而以太坊的原生token是ETH, 问题来了, DeFi火爆有没有带动ETH的价值提升呢?

从目前的流动性挖矿的火爆与ETH的价值直观来看, 确实没有为ETH带来直接价值。 

最早的抵押都是直接以ETH作为抵押, 显然抵押的越多对ETH的需求也就越多, 但是之后的情形发生了变化, 稳定币进来了, 其他各种币也可以自行流转起来了。

简单说, 绕开ETH也可以玩转游戏了, 这个游戏就让以太坊显得有点尴尬。 

现在大家基本有一个共识, 一个公链的原生Token一定会想方设法的将各种需求里绑定原生Token的抵押, 反之, 则会出现为他人做嫁衣裳的问题。 

以太坊的EIP-1559 和ETH2.0在这方面有望扭转当前的局面。 

不过我还是有一点疑问, 难道收手续费不是最佳的模式么? 还不够? 好比政府收税就可以了, 为什么还要折腾其他的? 这个问题延伸下去也许是这个问题: 以太坊该不该向它的上层应用伸手要更多的收益? 

阅读: Here’s Why DeFi Tokens Are Leaving the Price of ETH in the Dust t.ly/VMlK 

借贷需求大还是交易需求大?

蓝狐笔记的一篇文章观点: 借贷的价值捕获低于交易所。

理由: 交易拉动借贷的发展,而不是借贷拉动交易。

未来, DEX日益成为超级价值捕获者, 在之前DeFi和CeFi难以匹敌, 不过这种情况正在发生变化, 核心原因是DeFi的流动性和深度正在变好, 而这一点的变化正是来源于近期的流动性挖矿。 而近期的两者的交易量的对比更是验证了DeFi近期的狂飙突进, 加上DEX的无许可模式更是冲击了CEX的上币费模式。 

DEX交易量超越CEX (from THEBLOCK)

点击阅读: DEX:牛市的助推器?

作为投资者需要关注区块链的什么内容?

这是一个面向投资者的关于区块链的观点。 

当我们聊区块链的时候, 我们说的内容很多, 比如以下这些词不是所有人都能理解: SHA256, 默克尔树, 工作量证明, 权益证明, nonce。 

对于开发者来说, 需要了解这些术语, 且还要深入开发细节, 但是大多数用户,尤其是投资者则未必。 正如互联网领域更多用户关注的是应用, 而不是底层的HTTP的原理。

区块链领域的投资者更需要关注的是: 支付给矿工的费用、每日交易数量、项目开发人员数量、某个区块链上的项目活跃度。 

阅读: You don’t need to know what blockchain is to invest in itt.ly/cjVw